Moyenne pondérée par le volume (VWAP)
VWAP (Volume Weighted Average Price)
אנליזה טכניתDéfinition
Le prix moyen du jour, pondéré par le volume négocié à chaque prix. Il est réinitialisé au début de chaque session, et les day traders l'utilisent comme ligne d'équité : un prix au-dessus est considéré comme fort, et un prix en dessous est considéré comme faible.
Explication détaillée
Contrairement à une moyenne mobile simple, le VWAP pondère les mouvements en fonction du volume réel des transactions. C'est pourquoi les institutionnels l'utilisent comme référence de performance, et les day traders recherchent des réactions de prix : un retour pour tester par le haut dans une tendance haussière, ou un rejet par le bas dans une tendance baissière. Pour les contrats à terme, il est important de vérifier à partir de quand il commence à calculer : depuis l'ouverture de la journée de trading le soir, ou depuis l'ouverture du marché boursier de New York. Chaque définition donne une ligne différente.
Un exemple du monde du prop trading
Le MNQ ouvre la session de New York au-dessus du VWAP, y descend et en reçoit un support. Un trader qui entre en position longue lors du test place son drawdown sous le VWAP, car une rupture de celui-ci annule l'idée.